Thị trường chứng khoán Hàn Quốc sôi động trong quý II đã giúp 5 công ty chứng khoán lớn đồng loạt lập kỷ lục lợi nhuận theo quý. Động lực chính đến từ thanh khoản tăng mạnh, qua đó thúc đẩy doanh thu môi giới, trong khi từng doanh nghiệp còn ghi nhận thêm đóng góp từ các mảng như quản lý tài sản, ngân hàng đầu tư và tự doanh.

Ngày 12/8, theo giới đầu tư tài chính, lợi nhuận hoạt động hợp nhất trong quý II của Mirae Asset Securities, Korea Investment & Securities, Kiwoom Securities, NH Investment & Securities và Samsung Securities đạt tổng cộng 5.846,1 tỷ won. Lợi nhuận ròng cộng gộp của 5 công ty ở mức 4.509,8 tỷ won. Cả 5 doanh nghiệp đều ghi nhận mức cao nhất từ trước tới nay theo quý.

Động lực chung của đà tăng trưởng này là giá trị giao dịch đi lên. Trong quý II, giá trị giao dịch bình quân ngày của cổ phiếu nội địa Hàn Quốc, bao gồm cả ETF, đạt 118,1 nghìn tỷ won, tăng 39,8% so với quý trước. Thị trường tăng điểm, trong khi biến động cũng gia tăng, đã kéo doanh thu phí môi giới cổ phiếu trong nước và quốc tế tăng mạnh.

Dẫn đầu về lợi nhuận là Mirae Asset Securities. Trong quý II, công ty ghi nhận lợi nhuận hoạt động 2.489,9 tỷ won và lợi nhuận ròng 1.905,2 tỷ won, lần lượt tăng 397,5% và 369,4% so với cùng kỳ năm trước. Đây cũng là công ty chứng khoán đầu tiên trong ngành ghi nhận lợi nhuận ròng vượt 1.000 tỷ won trong hai quý liên tiếp.

Doanh thu phí môi giới của Mirae Asset Securities đạt 625,6 tỷ won, tăng 36% so với quý trước, trong khi doanh thu phí phân phối sản phẩm tài chính đạt mức kỷ lục 131 tỷ won. Tài sản khách hàng vượt 784 nghìn tỷ won, còn tài sản hưu trí vượt 80 nghìn tỷ won.

Lợi nhuận trước thuế từ các pháp nhân ở nước ngoài đạt 609,1 tỷ won, chiếm 24% lợi nhuận trước thuế hợp nhất. Thu nhập từ giao dịch và các khoản lãi lỗ tài chính khác đạt 836,9 tỷ won, tăng 107% so với quý trước.

Kết quả này phản ánh việc công ty ghi nhận lãi đánh giá lại đối với các tài sản đầu tư, trong đó có SpaceX. Tính đến cuối quý II, giá trị phần vốn tại SpaceX do Mirae Asset Securities nắm giữ theo cơ sở hợp nhất được định giá khoảng 5 nghìn tỷ won.

Đối với Korea Investment & Securities, công ty ghi nhận lợi nhuận hoạt động 1.210,2 tỷ won và lợi nhuận ròng 946,4 tỷ won trong quý II, tăng lần lượt 92,4% và 64,0% so với cùng kỳ. Sau quý I, đây là quý thứ hai liên tiếp doanh nghiệp này đạt lợi nhuận hoạt động trên 1.000 tỷ won.

Cơ cấu doanh thu nửa đầu năm của Korea Investment & Securities gồm môi giới chiếm 41,2%, quản lý chiếm 27,0%, ngân hàng đầu tư (IB) chiếm 16,0% và quản lý tài sản (WM) chiếm 15,8%. Doanh thu phí môi giới tăng 44,2% so với quý trước, còn doanh thu phí từ mảng WM tăng 106,8%, nhờ hoạt động phát hành giấy tờ có giá, tài khoản đầu tư tổng hợp (IMA) và phân phối chứng chỉ quỹ thuận lợi.

Kiwoom Securities ghi nhận lợi nhuận hoạt động 789 tỷ won và lợi nhuận ròng 680,6 tỷ won, tăng lần lượt 93,2% và 119,4% so với cùng kỳ năm trước. Doanh thu phí từ giao dịch cổ phiếu trong và ngoài nước đạt 451,9 tỷ won, tăng 178,3%. Giá trị giao dịch cổ phiếu bình quân ngày qua Kiwoom Securities cũng đạt 36,3 nghìn tỷ won, tăng 236,1%.

Ngoài mảng môi giới, Kiwoom Securities cũng cải thiện kết quả ở nhiều lĩnh vực khác. Trong quý II, doanh thu phí IB theo báo cáo riêng đạt 83,3 tỷ won, tăng 56,3% so với quý trước, còn thu nhập từ mảng tự doanh đạt 249,2 tỷ won, tăng 60,1%. Kết quả này được hỗ trợ bởi hoạt động đầu tư vốn tự có (PI), tạo lập thanh khoản ETF (LP) và mảng hoán đổi (swap).

NH Investment & Securities đạt lợi nhuận hoạt động 681,2 tỷ won và lợi nhuận ròng 489,4 tỷ won trong quý II, tăng lần lượt 111,6% và 90,5% so với cùng kỳ năm ngoái.

Doanh thu phí môi giới của công ty đạt 445,6 tỷ won, trong đó phí từ cổ phiếu nội địa đạt 390,9 tỷ won. Doanh thu phí phân phối sản phẩm tài chính ở mức 76,8 tỷ won, doanh thu phí IB đạt 108,3 tỷ won, còn thu nhập từ đầu tư và các khoản liên quan đến lãi suất đạt 407,3 tỷ won.

Samsung Securities ghi nhận lợi nhuận hoạt động 675,8 tỷ won và lợi nhuận ròng 488,2 tỷ won, lần lượt tăng 119,0% và 108,1% so với cùng kỳ. Doanh thu phí lưu ký ròng đạt 439,8 tỷ won, tăng 171,2%; doanh thu từ bán sản phẩm tài chính đạt 115,4 tỷ won, tăng 224,9%. Thu nhập từ hoạt động vận hành cũng tăng 41,8%, lên 385,9 tỷ won.

Mảng WM của Samsung Securities tiếp tục mở rộng nhóm khách hàng giá trị tài sản lớn. Tính đến cuối tháng 6, số khách hàng sở hữu từ 3 tỷ won tài sản trở lên đạt 10.010 người, với tổng tài sản 237 nghìn tỷ won. Doanh thu IB đạt 90,6 tỷ won, tăng 26,1% so với quý trước, trong đó trọng tâm là doanh thu từ tài chính cấu trúc đạt 79,4 tỷ won.

Dù vậy, triển vọng duy trì đà tăng trong quý III vẫn là dấu hỏi. Trong giai đoạn 3-7/8, giá trị giao dịch bình quân ngày trên KOSPI giảm còn 26.277,4 tỷ won, mức thấp nhất kể từ đầu năm.

Nhà phân tích Woo Do-hyung của Yuanta Securities nhận định rằng, nếu tính đến xu hướng suy giảm của giá trị giao dịch, kết quả kinh doanh của các công ty chứng khoán nhiều khả năng đã đạt đỉnh trong quý II. Theo ông, doanh thu môi giới trong nửa cuối năm có thể thấp hơn nửa đầu năm.