Qualcomm dự báo doanh thu từ Apple sẽ giảm nhanh hơn kỳ vọng kể từ quý IV, sau khi công ty nhận thấy tỷ lệ modem của mình trên thế hệ iPhone mới có thể thấp hơn đáng kể so với ước tính ban đầu.

Theo NineToFiveMac ngày 29/7 (giờ địa phương), phát biểu sau khi công bố kết quả kinh doanh, CEO Qualcomm Cristiano Amon cho biết “doanh thu liên quan đến Apple sẽ bắt đầu giảm nhanh hơn dự kiến từ quý IV”.

Thông tin này được đưa ra ngay sau khi Qualcomm công bố triển vọng kinh doanh thấp hơn kỳ vọng của thị trường. Việc nguồn thu từ Apple có thể suy giảm sớm hơn dự kiến cũng làm gia tăng nhận định rằng quá trình tái cơ cấu động lực tăng trưởng của Qualcomm đang diễn ra nhanh hơn.

Ông Amon cho biết do các hạn chế về nguồn cung, tỷ lệ modem Qualcomm được sử dụng trên thế hệ iPhone mới có thể thấp hơn nhiều so với mức 20% mà công ty từng dự báo. Theo ông, đây là lý do khiến tốc độ sụt giảm doanh thu từ Apple có thể nhanh hơn so với dự tính trước đó.

Diễn biến này xuất hiện trong bối cảnh Apple tiếp tục theo đuổi chiến lược tự phát triển modem. Sau khi mua lại mảng modem smartphone của Intel vào năm 2019, Apple liên tục thúc đẩy kế hoạch thay thế modem Qualcomm bằng chip do hãng tự thiết kế. Trước đó, Qualcomm nhiều lần nhấn mạnh với nhà đầu tư rằng công ty đã chuẩn bị cho khả năng đơn hàng từ Apple giảm. Tuy nhiên, phát biểu lần này được xem là sự thừa nhận rõ ràng rằng mức suy giảm có thể lớn hơn dự báo trước đây.

Để ứng phó, Qualcomm đang tăng tốc đa dạng hóa hoạt động ngoài smartphone. Ông Amon cho biết công ty đặt mục tiêu giảm phụ thuộc vào Apple và kỳ vọng mảng trung tâm dữ liệu sẽ đạt doanh thu 5 tỷ USD trong năm tài khóa 2027. Đây cũng là bước tái khẳng định chiến lược đưa trung tâm dữ liệu trở thành động lực tăng trưởng mới thay cho mô hình phụ thuộc nhiều vào smartphone.

Dù vậy, quan hệ hợp tác giữa Apple và Qualcomm vẫn chưa chấm dứt hoàn toàn. Bên cạnh việc cung cấp chip modem, Qualcomm còn thu phí cấp phép sáng chế từ Apple. Nguồn thu này tách biệt với doanh số chip, nên ngay cả khi Apple mở rộng sử dụng modem tự phát triển, doanh thu cấp phép vẫn có thể được duy trì chừng nào thỏa thuận còn hiệu lực.

Hai bên đã khép lại cuộc tranh chấp pháp lý kéo dài vào năm 2019 và ký thỏa thuận cấp phép sáng chế có thời hạn 6 năm. Sau đó, Apple thực hiện quyền gia hạn thêm 2 năm, kéo thời hạn hợp đồng đến tháng 3 năm 2027.

Giới phân tích hiện tập trung theo dõi hai vấn đề: tỷ lệ modem Qualcomm trên thế hệ iPhone mới sẽ thực tế giảm đến đâu, và công ty có thể bù đắp phần doanh thu mất đi từ Apple nhanh đến mức nào thông qua mảng trung tâm dữ liệu. Trong các kỳ công bố kết quả kinh doanh tới, tăng trưởng của những mảng ngoài smartphone được dự báo sẽ là chỉ dấu quan trọng đối với chiến lược chuyển dịch của Qualcomm.