Cổ phiếu an ninh mạng tại Mỹ đồng loạt tăng mạnh sau khi CEO IBM Arvind Krishna cho biết các doanh nghiệp đang đánh giá lại ngân sách an ninh mạng trong bối cảnh rủi ro tấn công mạng gia tăng cùng làn sóng trí tuệ nhân tạo (AI).

Theo CNBC ngày 14/7 (giờ địa phương), khi trao đổi về kết quả sơ bộ quý II, Krishna cho biết an ninh mạng hiện là một trong những mối quan ngại lớn nhất của khách hàng doanh nghiệp. Ông nói ngân sách công nghệ thông tin (IT) đang được phân bổ nhiều hơn cho hạ tầng AI như máy chủ và bộ nhớ, đồng thời mức độ cảnh giác với rủi ro bảo mật cũng tăng nhanh.

Thị trường lập tức phản ứng. Cổ phiếu Okta, Netskope và CrowdStrike đều tăng khoảng 10%. SailPoint, Zscaler và SentinelOne tăng khoảng 8%, trong khi Palo Alto Networks tăng khoảng 7%.

Diễn biến này phản ánh kỳ vọng rằng sự phát triển của AI sẽ kéo nhu cầu bảo mật đi lên. Giới đầu tư lo ngại các mô hình AI ngày càng tinh vi có thể làm tăng tốc độ và độ phức tạp của các cuộc tấn công mạng, buộc doanh nghiệp phải rà soát lại hệ thống hiện có và mở rộng đầu tư cho an ninh mạng.

Krishna cũng đặc biệt nhắc tới “Mithos”, mô hình AI hiệu năng cao của Anthropic, cho rằng công nghệ này đang khiến nhiều khách hàng doanh nghiệp phải nhìn lại mức chi cho an ninh mạng. Theo ông, các doanh nghiệp hiện phải tính toán lại cần tăng thêm bao nhiêu ngân sách để ứng phó với rủi ro mới.

Tuy vậy, sự bất định trong ngắn hạn cũng có thể làm chậm tiến độ ký hợp đồng. Krishna cho biết một số hợp đồng lớn đã bị lùi sang cuối quý, khi doanh nghiệp tạm hoãn các quyết định đầu tư mới để chờ thêm tín hiệu rõ ràng hơn từ môi trường AI và an ninh mạng đang thay đổi.

Ông đồng thời nhấn mạnh mảng phần mềm của IBM chưa chịu tác động trực tiếp từ AI. Krishna cho biết ông không thấy dấu hiệu AI làm xáo trộn nhu cầu đối với phần mềm của IBM. Điều này cho thấy AI không thay thế nhu cầu phần mềm hiện hữu, mà chủ yếu làm thay đổi cách doanh nghiệp phân bổ ngân sách và sắp xếp ưu tiên đầu tư.

Các phát biểu của lãnh đạo IBM được xem là tín hiệu cho thấy AI đang tái định hình dòng tiền trong ngân sách IT của doanh nghiệp. Trong khi tỷ trọng đầu tư cho hạ tầng AI như máy chủ và bộ nhớ tăng lên, nhu cầu chi cho an ninh mạng cũng chịu áp lực đi lên để đối phó với các mối đe dọa mới.

Theo đánh giá của thị trường, dù một số hợp đồng có thể bị trì hoãn trong ngắn hạn, sự phổ biến ngày càng rộng của AI nhiều khả năng sẽ thúc đẩy chi tiêu cho an ninh mạng trong dài hạn. Đợt tăng đồng loạt của nhóm cổ phiếu cybersecurity vì thế được xem là phản ánh kỳ vọng về nhu cầu tương lai, hơn là kết quả kinh doanh riêng lẻ của từng doanh nghiệp.