Tại Mỹ, Subversive Capital đã nộp hồ sơ đăng ký hai quỹ hoán đổi danh mục (ETF) mô phỏng Nasdaq 100 và S&P 500, nhưng loại trừ các doanh nghiệp gắn với Elon Musk, trong đó có Tesla và SpaceX.

Theo TechCrunch và một số hãng tin quốc tế ngày 10/7 (giờ địa phương), bộ đôi sản phẩm này được Subversive Capital giới thiệu dưới tên gọi “Ex-Elon”. Về cơ bản, hai quỹ vẫn bám theo cấu trúc đầu tư của nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn trong các chỉ số Nasdaq 100 và S&P 500, nhưng không nắm giữ các công ty liên quan đến Elon Musk.

Với nhà đầu tư cá nhân, việc tránh tiếp xúc với các doanh nghiệp của Elon Musk không hề đơn giản. Lý do là phần lớn dòng tiền trên thị trường vẫn chảy vào các quỹ bám chỉ số như S&P 500 hoặc Nasdaq 100.

Theo hồ sơ công bố, SpaceX hiện xuất hiện trong các bộ chỉ số của FTSE Russell và MSCI, đồng thời mới được bổ sung vào Nasdaq 100. Vì vậy, các quỹ theo dõi những chỉ số này có thể tự động đưa cổ phiếu liên quan vào danh mục. Trong khi đó, Tesla từ lâu cũng là mã quen thuộc trong các quỹ đầu tư theo nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn và cổ phiếu tăng trưởng.

Hai ETF mới lần lượt mang tên “Nasdaq-100 Ex-Elon Enterprises ETF” và “S&P 500 Ex-Elon Enterprises ETF”. Tại thời điểm nộp bản cáo bạch, danh sách bị loại trừ gồm Tesla (TSLA) và Space Exploration Technologies (SPCX), pháp nhân chính của SpaceX.

Neuralink và The Boring Company không nằm trong danh sách loại trừ vì đều là doanh nghiệp chưa niêm yết.

Subversive Capital cho biết danh sách này có thể được mở rộng trong tương lai nếu xuất hiện thêm doanh nghiệp có liên hệ chặt chẽ với Elon Musk. Hồ sơ gửi lên Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Mỹ (SEC) nêu rõ mục tiêu của quỹ là tìm kiếm tăng trưởng vốn thông qua việc đầu tư vào cổ phiếu vốn hóa lớn của Mỹ, đồng thời loại trừ cổ phần tại các công ty do Elon Musk sáng lập, kiểm soát, điều hành hoặc có liên hệ chủ yếu với ông.

Dù là sản phẩm có thể giao dịch như ETF thông thường, bộ đôi quỹ này vẫn mang màu sắc châm biếm khá rõ. Trước đó, Subversive Capital từng gây chú ý với một ETF được quảng bá là cho phép nhà đầu tư cá nhân “đầu tư như giới tài phiệt”.

Một quỹ trong số đó theo dõi các cổ phiếu được các nghị sĩ đảng Dân chủ Mỹ và vợ hoặc chồng của họ giao dịch, trong khi quỹ còn lại bám theo danh mục của phía đảng Cộng hòa.

Hai ETF Ex-Elon được đăng ký với mã QQNE và SPNE. Tuy vậy, vẫn còn quá sớm để đánh giá liệu sản phẩm này có thu hút mạnh dòng tiền hay có thể vượt hiệu quả các quỹ chỉ số hiện hành, vốn vẫn nắm giữ các công ty liên quan đến Elon Musk.

Dù vậy, sự xuất hiện của bộ đôi ETF này phần nào cho thấy nhu cầu tránh tiếp xúc với Elon Musk trong giới đầu tư đang tăng lên. Với một nhân vật từ lâu thường xuyên đối đầu với giới bán khống, đây cũng có thể được xem như một phản ứng mới từ thị trường.