国际金融支付网络SWIFT正加快推进以代币化存款为核心的下一代支付基础设施建设，其基于区块链的联合账本已由开发验证阶段迈入初始运营阶段。

据区块链媒体CoinPost当地时间10日报道，SWIFT目前正与来自六大洲的17家全球银行筹备代币化存款真实交易试点，目标是在2026年下半年完成真实交易。

所谓联合账本，是将各参与银行在自身系统内发行的代币化存款接入同一基础架构，实现互联互通。该方案在保留现有SWIFT网络的同时，引入代币化存款机制，以支持包括周末和夜间在内的7×24小时全年无休资金流转。最终结算仍通过传统金融体系完成，以兼顾稳定性与代币化资产支付效率。

自去年公布联合账本开发计划以来，SWIFT一直在与全球金融机构持续沟通，并在约9个月后进入初始运营阶段。今年3月，该项目已推进至最小可行产品（MVP）阶段；此次进一步进入真实交易筹备阶段，也被视为正从单纯的技术验证走向商业化落地。

SWIFT表示，在完成受限范围内的初始运营后，未来将逐步扩大功能和参与机构范围。该项目的核心在于，在不改变现有金融网络框架的前提下，实现代币化存款支付与既有体系的对接。

SWIFT首席商务官Thierry Ciorci表示，联合账本有望将现有金融体系的可信度和稳定性延伸至数字货币领域。他称，银行业的高度关注说明这一技术具备现实应用价值，未来还有可能成为可编程货币以及AI驱动自主商业活动的基础设施。

参与银行也对该项目表达了期待。HSBC全球支付解决方案负责人Manish Kohli表示，将代币化存款接入SWIFT的新基础设施，是跨境支付创新的重要里程碑。

日本三菱UFJ银行（MUFG）资深研究员、全球交易银行业务负责人Masahiro Matsumoto表示，代币化存款与分布式账本技术（DLT）有望提高国际汇款和流动性管理的效率与透明度。他还称，未来将通过真实交易检验技术可行性，并探索如何以安全、可扩展的方式与现有金融体系整合。

报道指出，该项目也被视为全球银行业代币化布局由概念验证（PoC）迈向实际运营的代表性案例。SWIFT选择在保留现有支付网络的同时，探索数字资产相关金融服务的现实落地路径。

国际货币基金组织（IMF）近期也对代币化金融的增长潜力表示关注。IMF在7月2日发布的报告中指出，代币化可能重塑金融体系结构，并将数字支付资产分为代币化银行存款、稳定币和代币化准备金三类。不过，报告同时强调，不同的制度设计既可能推动金融一体化，也可能加剧市场分割。

市场普遍认为，SWIFT联合账本项目将成为观察代币化支付如何在现有银行体系内落地的重要试验场。17家银行参与的试点能否最终转化为商业化真实交易，以及受限运营阶段将优先扩展哪些功能，仍将是后续关注重点。