全球金融科技行业在过去10年累计吸引投资已超过1万亿美元，但公众金融素养却仍在下滑。围绕这一反差，MAIA（Money Awareness and Inclusion Awards）创始人、Albizia Capital研究总监Michael Gilmore近日在英国《金融时报》撰文，质疑行业资金配置已偏离更迫切的方向。

Michael Gilmore指出，金融科技行业融资并未放缓，反而仍在加速。KPMG数据显示，仅2026年上半年，流入金融科技公司的资金就已超过1000亿美元，较上年同期翻了一倍多。

在他看来，问题不在于资金规模本身，而在于资金流向。当前大量资本继续投向支付系统、复杂交易平台以及先买后付（BNPL）等领域，而用于金融教育和能力建设的投入却几乎难以看到。他还直言，先买后付并不足以称得上值得投入数千亿美元的“颠覆性创新”。

与资本热度形成鲜明对比的是，公众金融素养正在走弱。美国Teachers Insurance and Annuity Association of America（TIAA）与斯坦福大学全球金融素养中心（GFLEC）的调查显示，美国成年人金融知识测试平均正确率为47%，低于2020年的52%，也创下该项调查开展10年来的最低水平。

英国的情况同样不容乐观。去年年底一项面向年轻群体的调查显示，在5道金融知识题中全部答对的比例仅为3%；表示曾在学校或银行学习过如何管理金钱的受访者仅占2%。

Michael Gilmore认为，面向支付、消费甚至投机的应用早已层出不穷，甚至出现供给过剩，但普通消费者的基础财务认知却依然薄弱，这正是当前金融科技行业最突出的悖论之一。

在寻找替代路径时，Michael Gilmore将目光投向了今年MAIA的获奖案例。其中，最佳金融科技奖授予英国初创公司Munny，该公司主打利用AI帮助用户解决个人金融问题。

反诈骗相关奖项则由澳大利亚非营利组织Scam Victim Alliance获得。该组织由诈骗受害者运营。全球反诈骗联盟（GASA）数据显示，全球每年因诈骗造成的损失高达4420亿美元。英国国家统计局（ONS）的数据还显示，过去两年，银行及信用账户诈骗案件增长约40%。

Michael Gilmore强调，金融科技公司募集到的资金，应该更多投向“那些在凌晨2点仍会接听求助电话的人”、帮助用户对抗诈骗的AI工具，以及更具针对性的定制化金融教育。他认为，提升金融能力不应被视为慈善行为，而应被看作一项长期投资。